Institutionelle- og privat investorer har i en længere årrække i stigende grad, allokereret kapital til alternative investeringer som eksempelvis ejendomme, Private Equity og råvarer. Udover at disse investeringstyper tilbyder mulighed for merkast, inflationsbeskyttelse og diversifikationsgevinster, så er de typisk mindre gennemsigtige, dyrere at administrerer og mere komplekse af natur end traditionelle aktiver.

En grundig porteføljestyring af alternativer og processen omkring beslutninger er derfor påkrævet, når det gælder strategisk investeringspolitik, allokeringsstørrelser samt den løbende risikostyring. Netop disse processer er en udfordrende disciplin for mange asset managers. Risikomæssigt giver alternative investeringer en lang række udfordringer, som man ikke ser på de traditionelle aktivklasser typisk aktier og obligationer.

Hvordan opfører de forskellige typer af alternative investeringer sig risikomæssigt anderledes i forhold til de traditionelle aktiver? Har man den rette governance-struktur på plads med den gældende regulering på området? Kan man modellere risici på alternative investeringer uden den nødvendige data og med hvilke antagelser om afkastfordeling på de forskellige typer? Hvordan vil alternative investeringer klare sig under evt. kommende finansielle kriser af forskellige slags? Ved Finansforeningen|CFA Society Denmarks seminar den 22. oktober 2020 stiller vi skarpt på risici og udfordringer ved alternative investeringer.

Mød Irene Holmslykke, PFA Asset Management, Anders Bruun, PensionDanmark, Frank Hvid Pedersen, Earlybird Research & Education og Christoph Junge, Velliv give deres vinkler på, hvordan risici ved alternativer bedst håndteres. Paneldebatten modereres af Martin Falk Leisner fra Dagbladet Børsen.